Fundamentos de ETFs e fundos mútuos: Compreendendo o investimento em conjunto

Exchange-traded funds e fundos mútuos são os cavalos de trabalho do investimento individual - no entanto, a maioria dos investidores que os detêm não poderia explicar como eles funcionam, por que os custos são tão importantes ao longo do tempo, ou o que eles realmente possuem dentro de um fundo. No final deste curso, você será capaz de explicar como os ETFs e fundos mútuos são estruturados, distinguir entre fundos de índice e fundos gerenciados ativamente, avaliar qualquer fundo usando o rácio de despesas, o volume de negócios e a análise de participações, e entender por que pequenas diferenças nos custos se compõem em grandes diferenças nos retornos de longo prazo. O que você vai aprender: - Como um fundo mútuo é legalmente estruturado como um veículo de investimento agrupado e como o NAV é calculado diariamente - Como os ETFs diferem dos fundos mútuos em mecânica de negociação, eficiência fiscal e estrutura de custos - O que é um fundo indexado e como a gestão passiva difere da gestão ativa em custos e desempenho - Como ler uma ficha de fundo: taxa de despesa, rotatividade de carteira, participações principais e comparação de benchmark - Por que os rácios de despesa importam mais do que a maioria dos investidores percebem - uma análise de custo composto - Como as distribuições de fundos - dividendos e ganhos de capital - funcionam e suas implicações fiscais - O que significa a construção de índices: ponderação de capitalização de mercado versus ponderação igual versus abordagens ponderadas por fatores - O papel dos fundos dentro de uma alocação de ativos - obrigações, ações domésticas, ações internacionais, ativos reais O curso é organizado em quatro seções: a mecânica das estruturas de fundos, o índice versus o debate ativo, como avaliar fundos individuais e como os fundos se encaixam em um plano de investimento mais amplo.Cada seção inclui exemplos numéricos trabalhados e trechos anotados da ficha de fundo. Projetado para investidores que são novos em fundos ou que os mantêm em uma conta de aposentadoria sem entender completamente o que possuem. Nenhuma experiência de investimento prévia é necessária. Este curso é educacional e informativo; não constitui consultoria de investimento.