定量的リスク管理ワークブック：メトリクス、サイジング、ポートフォリオコントロール

リスクメトリクスを概念的に理解することと、それを実際の戦略に適用できることは異なるスキルです。Value at Riskを定義できるがリターン系列から計算できないトレーダー、またはポジションサイジングの意味を知っているが相関のあるポジションを持つ戦略に適用する際に固まってしまうトレーダーは、その知識によってまだ保護されていません。このワークブックコースは、構造化された演習、テンプレート、および実例を通じてそのギャップを埋めます。 このコースの終わりまでに、リターン系列から過去のVaRを計算し、トレードログからドローダウン分析テーブルを作成し、定義された勝率とペイオフレシオを持つ戦略に固定分数およびハーフKellyのポジションサイジングを適用し、エクスポージャー集中、相関、ドローダウンをカバーする基本的なポートフォリオリスクレポートを作成し、システマティックトレーディング戦略に適したシンプルなリスク制限セットを設計できるようになります。 学習内容： - 月次リターン系列からの過去のVaRの計算：数値例を用いたステップバイステップ - ドローダウンの視覚化：累積リターンからアンダーウォーターエクイティカーブテーブルを構築 - 相関とポートフォリオリスクへの影響：相関のある戦略と相関のない戦略の組み合わせを比較した実例 - ポジションサイジング計算ワークシート：変動する勝率、平均利益、平均損失の入力による固定分数サイジング - Kelly criterion計算テンプレート：フルKelly vs. 分数Kelly、および保守的なスケーリングのケース - 戦略のストレステスト：過去のショックシナリオを適用してテールエクスポージャーを推定 - ポートフォリオリスクレポートテンプレート：資産クラス、戦略、相関クラスター別のエクスポージャー - リスク制限フレームワーク：日次損失制限、最大ドローダウン制限、ポジション集中上限 各セクションでは、数値例と、自身の戦略データで埋めることができる空白のワークシートが提供されます。ケーススタディでは、システマティックな株式戦略と平均回帰先物戦略を取り上げ、同じメトリクスが戦略タイプによってどのように異なる挙動を示すかを示します。考察のプロンプトは、出力を解釈し、各メトリクスがどのような行動を示唆しているかを特定するよう求めます。 このコースは、リスク測定ツールを実践的に使いたいと考えている意欲的なクオンツトレーダーおよびシステマティックトレーダー向けに設計されています。トレーディングの概念に基本的な知識があり、定量的リスク手法に初めて触れる学習者に適しています。このコースは情報提供および教育を目的としており、金融または投資アドバイスを構成するものではありません。トレーディングには多大な損失のリスクが伴い、すべての人に適しているわけではありません。